篇一：资金的管控以及风险防御
财政金融
技术协作信息企业资金管理与资金支付风险控制及防范策略◎申潞晋企业的现代化运行和发展中，财务管理作为重点内容之一，决定了企业的经营效益、发展水平，其中资金管理是财务管理中的重中之重，在资金管理工作中，最终的目的是要针对资金进行管控。资金要素是资金管理最终的指向目标，企业的财务管理人员需要加强对资金的有效管控，对资金支付的风险进行防范、治理，保证企业良好的经营效益。一、资金管理的内容资金管理指的是企业针对资金的使用来源等信息进行综合、集中，制定科学的资金计划，提高对资金的有效管控，加强对资金使用情况的监管和合理控制，实现精细化的管理目标。资金管理是企业财务管理中的重要构成部分，也是关键的环节，企业在实施资金管理工作中，主要是指流动资金、专项资金的管理。在企业发展中，资金管理与企业的基础管理效能和经济效益之间产生了密切的关系，资金管理中面向资金的收支必然会形成一定的资金风险，资金收益越高，资金的风险也会随之增长，效益和风险是并存的。二、资金支付风险控制和防范的内容资金支付风险的控制和防范，指的是结合企业的运营现状管理现状，对资金支付的风险进行防范和治理，其中涵盖了与资金管理有关的规章制度、业务流程和控制程序，构建资金支付风险的控制和防范体系。以制度为基础，对资金支付风险进行防范和治理，发生业务支出时，需要按照制度要求、业务流程进行资金支付活动，确保在制度的约束下进行资金支付活动，确保程序和流程的规范性。在资金支付风险控制和防范中，资金支付风险的规章制度、控制程序和业务流程之间有着密切的关系，三者环环相扣，在共同作用下防范着资金支付的风险。三、资金管理的重要性（一）资金管理具有控制财务风险的功能在企业的财务管理工作实践中，展开对资金的有效管理，可以有效地对企业的财务风险进行控制，资金管理是企业财务风险控制中占据着核心地位的关键要素，决定着企业的生存和发展。在多种因素的影响下，企业的资金周转有可能会受到影响而诱发财务风险问题，企业通过实施资金管理，可以对企业资金周转等环节形成的财务风险进行有效的防范和治理，发挥财务管理中资金管控的核心功能，促使企业科学的防范财务风险，提高对财务风险的控制效果。在财务核算环节进行资金管理，有利于将企业的财务风险及时根除，早期做好财务风险的防治和有效的处理，提高了对财务风险的防范能力。从系统的角度进行对资金的管控、对风险的管控，结合企业的窑经营发展现状进行系统的风险管控和资金管控，可以将企业在经营和发展中存在的资金问题有效改进，消除资金风险，控制现金流，确保企业具有较强的资金支付能力，在制度的约束和制衡下，提升了企业的财务风险防范效果。（二）促进企业资金流动在企业经济管理过程中，资金的使用效率至关重要，资金的有效流动有助于企业的一切经营活动，因此，必须不断加强资金管理手段，及时对资金进行调控和管理，尤其是重点关注流动资金和专项资金的具体运动规律，准确掌握资金的使用情况，并据此制定合理的管理措施和使用计划，进一步提高企业资金管理和使用效率，既能保证企业经营活动的顺利开展，也能保证企业的偿债能力。因此，有效的资金管理，不仅能提升企业资金的流转速度，而且能为企业的再生产、扩大投资经营活动、赢取更大的效益提供坚实的资金保障。四、资金支付风险特点资金支付风险具有显著的特点，首先体现在了其突发性和隐蔽性上，资金支付的风险有可能发生在资金业务活动的各个环节，具有突发性、难以预测性，隐秘性强，随着互联网时代的到来，资金支付活动中，利用信息技术、互联网技术还使得资金支付风险体现出了一定的信息化特征。因为在信息技术被广泛应用的时代背景下，资金支付的风险管控必然会存在一定的漏洞，若是出现了交易信息被破坏等问题，被不法分子所利用，将会形成信息化的资金支付风险。资金支付风险难以被察觉，具有较强的隐蔽性在，处于信息环境里，资金支付的过程中，操作者缺少安全防范的意识和风险管控的意识，将进一步扩大支付风险，在隐蔽性特征的掩护下，资金支付风险可发生大范围蔓延，给企业造成难以预估的经济损失。五、企业资金管理中存在的问题（一）资金支付体系不健全根据目前我国企业资金管理的现状进行分析发现，企业资金管理的水平不足，缺少健全的资金支付体系，在实施资金管理工作的过程中，资金支付风险的管理水平是由管理人员能力、素质等因素的影响共同决定的。由于资金管理精细化程度不足，资金管理水平有限，财务工作的精准程度受到了负面影响，针对风险进行识别的能力有限。企业的财务管理人员在资金支付风险的防治中，应建立完善的资金支付体系，目前资金支付体系不健全甚至缺失，导致企业的资金管理和支付之间形成了无法衔接的关系，企业内部在权限划分中界限不清晰，财务资金管理工作处于被动的状态下，缺少健全的资金支付体系，资金支付的流程不规范，人员的职责窑Copyright?博看网.AllRightsReserved.
技术协作信息权限模糊，增加了企业资金支付风险的发生机率。
由于企业缺少对经营管理的严格监督，加重了资金的支付风险隐患，企业在实施资金管理时，管理人员受到了利益诱惑、或是在管理中存在客观漏洞，都有可能导致企业的资金风险增加。通过实施有效的监督措施，加强对资金的监管，完善监督机制的功能，能够执行企业的资金管理计划，增强资金管理的效能。目前在广泛应用的信息技术的网络环境中，资金管理的风险大，虽然资金管理的信息化建设、智能化建设使得资金管理的效率提升，但是却也不可避免的形成了资金支付风险隐患。企业可能面临着难以预估的经济损失，企业的稳定经营、社会的稳定发展均受到了负面影响，究其根本，这都是由于资金支付风险体系不完善、缺少有效的监督措施导致的。（二）制度缺失目前在现代化企业的内部经营和管理中，企业使用资金时规定了库存现金的限额和使用范围，但是在现金的清查方面存在着不及时不全面的问题，资金管理的制度具有滞后性、不完善性，财务人员缺少制度依据。在财务工作中，由于没有制度的保障和依托，导致了财务管理工作中难以彻底的进行对资金的管理，资金管理制度亟待完善。例如在企业具体的资金管理工作实践中，用现金支付的方式代替了本应该进行转账支付方式的资金活动，或是不兑现大额现金支付，此类现象的发生将会导致企业面临程度不同的资金支付风险。在实施现金收支管理的过程中，也存在一定的缺陷问题，资金管理制度中没有体现出这一部分的内容，降低了企业的资金管理水平。在现金收支管理中，现金使用的范围不明确，企业各级别的管理层人员职责划分不清晰，组织结构中形成了财务功能弱化的问题，企业的治理结构和企业的资金管理制度之间缺少互补性，降低了企业资金管理的执行性、可操作性。企业需要通过开支票的方式降低大额现金支出的几率，用化整为零的方法，进行现金管理，需要支付现金时，资金收支的制度不完善，流程科学性不足，脱离了现实的业务交易情况和业务活动需求，在收入支出的各个环节缺少资金管理的明确条例，资金收支的弹性薄弱，在业务量较大的情况下，企业的资金收支活动将会形成一定的风险。企业现金管理中结算方式单一不灵活、资金支付凭证不充分的现象时有发生，甚至形成了违法行为，企业的实际资金余额和账面的余额之间产生了巨大的差异性，增加了企业资产流失的风险。在资金管理中缺少完善的制度，制度的内容更新不及时、不健全，制度内容滞后，受到制度、人员等因素影响，白条抵库、违规开设银行账户、货币资金管理不规范等问题时有发生，这都是目前企业资金管理和资金支付风险管控中常见的问题。六、企业资金管理与资金支付风险的控制及防范策略（一）建立完善的资金支付管理体系为了防范企业的资金支付风险，有必要在资金支付体系财政金融的建设上纠正现状，建立健全的资金支付体系，增强资金支付的审批力度，保证支付渠道的安全性，企业需要结合现阶段的管理模式、管理现状和治理结构，对人员的权责范围进行明确的划分。根据企业的业务需求、业务重要程度、业务涉及金额的大小，进行授权批准层次的明确划分，使各部门人员可以明确内在的职责，在清晰的责任范围划分中，将职责落实到财务管理人员的身上，实现将权责落实到人的目标，防止出现有权无责的问题和现象。中资金支付体系的持续完善中，强化支付通道的功能，对资金的流向进行把控，确保资金流向的准确性、可追溯性，对资金支付的风险进行有效防范。为了增强支付渠道安全性，企业可以展开与第三方金融机构之间的合作，建立起具有较强安全水平的支付通道，全面的做好支付记录，确保资金的流向清晰、具体，准确的把握资金流向特征，提高对资金流向的有效管理水平。与资金支付体系相互配套，构建资金支付的配套机制，对收支计划进行有效的管理，在财务管理的制度实践中，结合企业的组织架构，面向企业的资金使用情况进行有效的监管，完善监督机制的功能，将资金管理计划执行到位，建立起风险预警机制，强化人员的风险防控管理和意识，提高资金支付风险的防范水平。企业的财务管理人员要具备较强的资金收支风险防范观念，强化风险防控的意识，提高资金管理工作的水平，尤其要重点关注企业的资金流情况，加强对资金安全的有效保障，针对资金支付的风险进行准确的识别，做好预警工作，建立起风险识别与预警机制，采取有效的防治措施，对企业的资金管理风险、资金支付风险进行早期发现干预和治理。在资金支付的过程中，要对资金支付的交易信息进行有效的保护，将支付风险问题及时清除，消除安全隐患，对资金支付进行全面的监督，由专人对资金计划的落实情况进行监管，将资金支付的风险降到最低，确保资金管理计划具有较强的可执行度和弹性，消除资金支付各个环节可能存在的风险隐患。（二）加强制度建设在资金管理制度的建设中，企业要结合我国财政部的要求和新下达的规定，加强对资金使用的有效管理，从公开、透明的视角进行财务信息的公开，确保资金专款专用和资金拨付的及时性，在企业资金管理制度的建设中，要确保资金管理制度具有全面性和可行性，为企业的运行奠定基础。按照国家的法律法规要求，企业有必要在资金管理的制度建设上，立足于实际的企业运行需求、运行现状，明确资金管理要点，对资金管理收支工作的流程进行合理的规划，确保资金的平衡性，做好统筹规划。在业务进度和回款计划方面加强规范，保证每一笔款项都在规范的范围内被合理地使用，在支付业务的管理中，完善资金管理的制度内容，要用优先级、递次支付的方法，针对支付业务的资金进行管理，在费用开支的资金管理环节，也采取优先级管理的方式，例如职工工窑窑Copyright?博看网.AllRightsReserved.
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技术协作信息的岗位工作中。例如在企业的抵押业务担保业务中，有必要针对岗位人员进行岗前培训、定期培训，促使岗位人员在抵押业务和担保业务活动中，有目的性的防范财务风险，治理财务风险。在企业内部的审计工作中要加强实践力度，监管财务部门的运行情况，管理财务风险和资金支付风险，对企业在经营中存在的风险漏洞问题进行及时的干预、治理。（四）加强信息化建设在企业的资金管理和资金支付风险的防治中，企业的财务管理人员要重点加强对资金管理的信息化建设，针对企业可能面临的财务风险问题，展开重点的资金管控。借助先进的信息化技术，对企业的财务风险进行防范、治理，提高资金管理的信息化水平，构建企业资金循环管理的制度体系，提高资金的使用效率，在信息化建设、智能化建设中，提高企业的经营水平。例如在企业的资金周转管理中，企业管理者要确保资金具有一定的流动性，增强企业资金的偿债能力，将企业资金紧张的问题有效缓解，对于资金需求量较大的项目要进行有效的管控，在预算规划方面提高准确性，牢牢抓住投资的好机遇，对项目进行预算规划，制定预算方案，提高资金利用率，使用闲置的流动资金，将短期负债问题风险降低，提高融资水平。在资金管理的信息化建设中，要对企业的存货占比进行有效的控制，扩大流动资金占比，消除企业的财务风险，促进企业经济效益的增长，发挥出资金的使用效率，管控资产流失问题，集中管理资金。运用现代化的技术手段，将企业的财务资金风险消除，例如构建起ERP模式，对资金进行管理，使用用友资金管理软件等先进的软件、设备设施，确保资金平衡，制定合理的财务方案，用统筹规划的视角和方法，对资金流动进行管控。在信息化平台上对企业资产组织结构进行检核、控制，在软件监管的方式下，对资金的使用产生制约的功能，革新资金结构，创造更高的企业价值。七、结论综上所述，在企业的生存发展中，资金资源是必不可少的，资金作为重要的资源，决定了企业的生存与发展，针对企业资金支付风险进行防范，是企业资金管理中的重点内容。结合目前企业资金管理和资金支付风险防控中存在的不足问题，企业的管理者要加强对资金风险的有效防范和治理，提高资金管理的效能，对资金支付风险进行有效管控，增强资金支付的安全效果，提高资金管理的水平，促进企业进一步高效率的运行与发展。资、缴纳税金，均属于优先级支付的内容。在审批流程制度的建设方面进行进一步规划、完善，要求在审批活动中，要严格地按照流程规范，由财务部门进行审核，由资金管理的主管领导进行复核，对授权金额的有关资料、证据材料等进行详细审核，通过签字完成复核。当出现异常问题时，相关部门之间要及时地进行相互的协商、信息沟通和调整，保证企业资金使用的合理性和科学性，促进企业资金的保值和增值目标的实现。拓宽资产规模，促进企业资金利用率的提升，强化企业的行业竞争力，建立资金管理制度的过程中，遵循企业发展的规律和社会主义市场的发展趋势、发展方向，对市场和企业之间的关系进行正确的处理，对企业的授权制度和审批制度进行进一步的完善，实现制度改革。在资金管理中，加强对资金的有效监管，完善资金监管的机制、措施，使企业在市场中可以形成较强的行业竞争力，提高市场地位。企业可以坚持在资金运作中加强规范管理，在资本布局中，发挥出企业资金管理制度的约束功能，促进企业资金利润回报率的提升，确保企业可以在高效率的运营中，实现自主经营和长远发展，将企业内在的发展活力激发，防范企业财务风险，消除资金流失的风险问题。针对白条抵库、违规开设银行账户、货币资金管理不规范等情况，尤其要加强管理，将相关的配套制作构建起来，实现制度内容之间的协调，明确银行账户管理、货币资金管理的规范要求和标准，细化制度内容，加强对人员和程序的管理，发挥出资金管理制度的功能，对的财务风险进行有效的防范和治理。针对财务风险的管理同样要完善制度内容，对企业应收账款的回收时间加强管控，推动企业业务活动的顺利运营，使企业保持理想的财务状态。针对有效资源要进行大力的挖掘和运用，将资本市场中的资源挖掘和利用起来，提高企业资金的利用率，利用企业资金相互连接和互补的作用，使企业在稳定的资金流中实现长远的经营发展。（三）管理坏账风险采取信用管理的方式，对企业的应收账款进行科学的管控，防范企业的财务风险，消除坏账问题的发生几率，建立起信用标准，针对应收账款要进行早期的干预管理，消除应收账款中存在的坏账风险，建立内控制度对风险问题进行防治，保证会计信息的真实性、可靠性，提高内控管理水平，控制资金。在面对着企业内部的财务环境、业务环境，以及市场环境的过程中，企业的财务管理人员应结合资金管理、资金控制这一重要的切入点，对于财务风险进行防范，采取有效的风险的措施，按照制度规范要求，增强对财务风险的防治能力。按照岗位相互制约和岗位不相容的原则，进行对有关岗位人员职能和权限的划分，明确业务流程，使企业的员工可以强化自身的责任意识，担负起财务风险的管理任务，落实自身的职能权限，按照岗位要求，将权限、职能，贯彻到实际作者简介：申潞晋（1989.04-），女，山西长治，汉族，2011年毕业于山西财经大学会计学专业，本科，会计师，现从事会计工作。（作者单位：山西省长治经坊煤业有限公司）窑窑Copyright?博看网.AllRightsReserved.
篇二：资金的管控以及风险防御
企业资金风险管理与防范
资金管理是企业财务管理的核心，是企业进行经营活动的血脉，资金能否正常周转直接关系到企业的生存与发展。然而
面临着竞争日趋激烈的市场环境，企业资金管理的风险也逐渐
加大，存在着各种难以预测的不确定因素和不可控因素。因
此，加强资金管理，防范资金风险显得尤为重要，这对提高企
业经济效益、确保企业健康发展具有重要的意义。
一、企业资金风险形成的主要原因
(1)
缺乏资金风险意识。有些企业平时对资金风险不够重
视，缺乏风险意识，不能做到将风险防范于未然。只有当资金出
现问题时才引起重视，但往往为时晚矣，企业将面临资金周转
不灵、现金流断裂，甚至造成巨额资金损失的局面，致使企业
陷入财务危机，严重影响正常经营。
(2)
财务信息失真，无法为科学决策提供依据。企业需及
时掌握真实准确的信息来控制资金流，然而有的企业财务信息
不透明、不完整、不及时，会计核算不准确，无法真实反映经
营状
况，高层决策者难以获得准确的财务信息，无法掌握基层
的资金情况，从而做出错误的决策，产生资金风险。
(3)
内控制度不完善，缺乏有效监督。有的企业内控制度
不完善，没有很好地执行内部牵制原则，资金运作环节监控不
力，资金运转中容易岀现漏洞，在重大投资等问题上没有形成
有效的决策约束机制，资金的流向与控制脱节，容易出现资金
风险。有
些企业尽管设置了一些监督职能，也制定了多种内控
制度，但制度流于形式，未得到贯彻执行，难以及时有效地发
挥作用。
(4)
资金管理不强，使用效率低。如果资金缺乏有效管
理，使用效率不高，资金周转不利，将影响企业正常经营。有
的企
业为了追求生产规模和市场占有率，采用过于宽松的信用
政策，企业赊销过多，信用期限较长，产生大量的应收账款，占用
企业大量的资金，资金周转缓慢。有的企业片面追求现
金充裕对经营安全性的保障，资金没有得到充分使用，资金
使用效率低下，使得企业盈利能力下降。有的企业不顾自身的财务状况，盲目投
资，使本来就十分紧张的资金状况雪上加
霜，增加了经营风险。
二、企业资金风险的主要表现形式企业的资金风险主要可
分为三大类：安全风险、短缺风险、使用效率风险。
(1)
资金安全风险。资金安全风险主要是指资金被挪用、诈骗和贪污的风险。货币资金具有高流动性的特点，可以转换
为其他任何类型的资产，因此极易引发贪污、诈骗、挪用等行
为。
(2)
资金短缺风险。资金短缺风险，是指企业不能及时、足额地筹集到生产经营所需资金，无法及时清偿债务导致的风
险。当企业所拥有的资金量少于维持企业正常生产所需要的资金
量时，势必会影响企业正常经营，如果资金短缺无法偿还债务，将会影响企业信用，给企业未来经营带来不利影响。
(3)
资金使用效率风险。资金使用效率风险为企业资金使
用效率不高，企业资金不能充分利用以取得较高收益。
三、防范企业资金风险的主要措施
(1)
加强教育，提高风险意识。企业应该加强员工职业道
德和安全意识教育，提高风险意识，以便及时发现风险并采取
措施，将风险消灭在萌芽阶段，防止财务风险的进一步发生。
管理层人员应树立现代的资金管理意识，掌握现代管理知识和
技能，加强资金管理。
(2)
建立健全内控制度，防范资金安全风险。资金企业应
当建立健全资金的内部控制制度，堵住各种安全漏洞。针对企
业经营活动中的各项风险点，从授权审批制度、不相容职务
分离制度、内部审计等方面入手，完善事前防范，事中控制，和事后监
督的控制体系。建立健全授权审批制度，对货币资
金收入与支付业务，按照严格的授权审批、支付制度，合规合
法地办理各项支付业务，重点控制大额资金的支付。贯彻内部
牵制原则，确保不兼容岗位相互分离、制约和监督。加强内部
审计，健全内部审计
监督控制制度，及时发现内部控制的漏洞
和薄弱环节，通过严密的内部审计监督，及时发现不合法的货
币资金收、付行为，充分落实责任，加强考核监督，防范资金
风险。
(3)
加强资金预算管理，有效防范财务资金风险。资金预
算管理是全面预算管理的一部分，企业要以现金流量管理为核
心，加强全面预算管理，细化资金安排，增强现金保障能力。首
先要科学编制现金流量预算，统筹规划生产经营与投融资活动
的资金供给，合理预测资金需求，安全高效地做好资金筹划工
作，加强现金流入流出全过程预算控制。其次要严把预算执行
关，严格按企业审批的预算组织收支活动，对没有预算的项目
拒绝支付，任何单位不得超出预算项目违规使用资金。如确需
调整预算的，应按照预算调整审批程序办理，报经审批后执
行，任何单位和部门不得随意变更资金用途。最后要做好资金
预算执行情况的分析、监督与考核。企业应当定期或不定期地
组织有关人员对预算执行情况进行监督检查。
(4)
提高资金使用效率，加速资金周转。加强资金管理,确保企业资金安全完整、正常周转和合理使用，减少和避免损
失浪费。企业应对采购、生产、销售各环节建立严格控制制
度，严
格控制开支范围，杜绝一切不合理开支，减少浪费，降
低消耗，促进资金合理有效地使用。
在资金不足时努力提高预收款比例，减少预付款金额。
加强付款管理，优化支付方案，在不影响正常经营的情况下
充分利用商业信誉暂缓支付账款，减轻支付压力。资金紧张
时应优化资金支付顺序，应根据生产经营实际，区分轻重缓
急，合理安排
预算，优先保证安全生产资金。
(5)
加快应收款项及存货周转。企业应当制定积极灵活的销售政策，既要促进销售，扩大市场占有率，增强竞争力，又要
尽量避免由于应收账款回收较慢而给企业带来资金周转困难、坏账损失等。销售部门要及时了解主要客户的生产经营及资金
周转情况，建立健全客户信用管理体系，适时调整营销策略，加快应
收款项的周转，减少流动资金占用。同时加强账款回收
管理，落
实催收责任，从合同签订、资金结算、款项催收等
环节严格把关，加快现金回流，提高应收账款周转速度，加速
资金周转。对存货加强管理，合理控制存货的储备，减少存货
的浪费，加强存货的流动性，减少资金的占压，提高资金的利
用效果。
(6)
建立资金风险预警监测机制。在企业内部建立高效的资金管理风险预警系统，对企业资金管理状况随时监控，有效
降低企业财务风险，保证企业健康发展。从资金供给、周转效
率、债务风险水平等方面建立和完善预警监测指标体系，认真
分析经营活动现金流、应收账款周转率、营运资金周转率、资
产负债率等重要指标变动情况，重点关注到期债务，对可能
出现的资金风险，提前做好应急预案，提高风险应对能力。
综上所述，企业在经营管理中，可以通过加强风险意识、完善内部控制、加强资金预算，提高资金使用效率、加快应收
款项
及存货周转、建立资金风险预警机制等方面加强资金管
理，降低资金风险，实现企业效益最大化，使企业保持蓬勃的生命力，健
康持续发展。
篇三：资金的管控以及风险防御
浅谈企业资金风险及防控对策
企业在经营过程中面临着经营风险、政策风险、财务风险等多种风险。资金是企业的血液，一个企业要维持良好的运转状态，需要适当的资金用于发展生产、扩大生产，也需要足额的资金偿还到期债务。如果资金量不足或存量资金与投出资金的比例不适当，就可能产生资金风险。加强资金管理，控制资金风险，提高资金使用效果，是实现资金安全运行、企业健康发展的重要保证。
一、资金风险概述
资金风险是指在生产经营过程中，由于各种难以预料或无法控制的因素，使资金的实际收益低于预计收益而发生资金损失，资金循环运转不畅，甚至破产倒闭的风险。企业的财务决策经常是在风险和不确定的情况下作出的，尤其是在我国市场经济发展不成熟的条件下，这种风险更是不可避免。企业资金风险主要特征表现在：一是客观性。资金风险无时无刻不存在，不以人的意志为转移，人们无法回避也无法消除它，只能通过各种技术手段来应对风险，进而避免损失。二是全面性。财务管理的各个环节都存在资金风险，在资金筹集、运用、分配和积累等财务活动中均会产生风险。三是不确定性。即资金风险在一定条件下发生的几率不确定。四是收益与损失共存。即风险与收益成正比关系，风险越大收益越高，反之收益就越低。
二、资金风险管理的常见问题
（一）资金配置不合理
很多企业在对外投资时缺乏充分调研，事前未对投资项目、投资方向和投资方式等情况进行详细深入的分析，对相关政策、项目前景、财务风险等缺乏分析和评价，决策随意性大，导致大量资金沉淀、浪费，企业的盈利能力和信用等级下降，损失严重。
（二）资金筹措不理性
一是对资金需求量预测不合理。一些企业对资金需求量预测不科学，忽略了资金的时间价值和企业资产结构的合理比例。二是筹资风险的预测不准确。一些企业资金筹措方式落后，对现代企业的筹资方式缺乏了解和认识，很少考虑筹资
风险，最终导致经营活动处于瘫痪或半瘫痪状态。
（三）资金使用不科学
资金结构不合理，把过多的资金用于非经营性的长期项目，致使经营性资金不足，流动性低。另外，由于流动资金内部结构不尽合理，导致资金变现能力低下，坏账风险增大。
（四）管理制度不健全
一些企业资金集中管理和内部需求不协调，各下属单位为逃避现金管理，开立多个户头，截留收入，不集中上缴；企业资金集中管理和分配给下属单位的资金与经营需求不符，导致矛盾激化。
（五）监督措施不完善
公司管理层对资金运营环节监管不力甚至人为控制，尽管制定了多种监督制度，但因种种原因难以有效的发挥作用，缺乏严格的事前、事中的监督机制。
三、资金风险产生的常见原因
（一）管理方式落后
现代市场经济条件下，产品、需求多样化，生产经营活动日益复杂，由此形成了规模化经营和高度集中的管理模式，这需要大量准确、及时的基础数据和相关信息作为支撑。但现实情况是，不少管理者对以财务管理软件为核心的计算机信息管理系统缺乏了解，无法满足现代化、精细化管理的要求。
（二）预算约束力不强
企业的资金预算方式不合理，准确度不高，随意性大，常常导致预算约束力不强，资金预算执行随意性大，而且由于缺乏量化考核标准，常常使资金预算管理失效，影响了企业资金的正常周转。
（三）资金集中管理模式不成熟
实践证明，事权可以分散，但财权必须集中。然而在目前实际的资金管理中，大多数企业仍然存在职能部门分割，相互缺乏信息联系和数据集成；由于统一规范的资金调控制度和高度集中的资金管理系统尚不成熟，常导致信息传递不畅，财务数据、资金结算、投融资管理难以集中，决策者难以及时、准确、全面地掌握生产经营全过程的相关信息，无法对资金实施有效的管理、监督和控制。
（四）监督机制不健全
在企业的内部控制流程中，尽管都设置了相应的管理规章和资金流动程序，但因种种原因难以及时有效的发挥作用。内部控制的监督管理职能缺乏或实施不力，导致所有者和管理者对资金的流动监控不力，也使管理者的资金调配权缺少相应的监督和限制，并最终导致资金管理失去了的保障。
四、资金风险的防控对策
（一）加强内控制度建设
企业要“向管理挖潜力、向管理要效益”，改变粗放经营的局面，建立健全内部管理制度，特别是投资管理、担保管理、财务管理、成本管理、质量管理等制度。降低不良资产比率，降低资金成本，提高企业经济效益。同时抓住风险控制重点，在找出风险的基础上，分析出主要风险，将其作为主要矛盾予以集中解决。风险管理原则上应先控制再消除，风险产生后，首先要控制风险的扩大，遏制损失的增加，然后再研究化解和消除风险的措施。
（二）完善资金风险分析机制
高效的风险分析机制是降低资金风险的关键。通过分析，可以迅速排除对企业影响小的风险，将主要精力放在有可能造成重大影响的主要风险上，进而重点研究，分析出风险成因，评估其可能造成的损失。风险成因分析清楚后，就不难制定相应对策了。
（三）建立资金风险管理预警系统
在全面预算管理的基础上，企业可建立财务分析指标体系，对企业财务预算和实际发生情况进行分析，判断企业可能存在的危机及财务缺陷，建立财务预警系统。通过效益指标、资产营运指标、偿债能力指标和发展状况指标等具有代表性的财务指标，及时发现资金管理中的问题，对资金风险提前进行预警和防范。
（四）健全资金管理规章制度
结合企业实际，制定操作性强的制度和措施，规范收支运作的方法和流程，堵住资金营运过程中的“跑、冒、滴、漏”现象，把各项目、各层次的资金指标纳入考核分析体系，与各责任单位的经济效益挂钩，奖优罚劣，不断改善资金管理。
五、对我公司资金管理方面的启示
（一）深化部门沟通，推行资金全面预算管理
资金预算是实现资金平衡、提高资金效率、降低资金成本的重要基础。计算机网络技术的广泛运用，为推行资金管理的全面预算提供了可能，使资金集中管理成为可行。公司财务部门可以设计一个资金预算管理系统，将各项资金流入和流出项目分解，分配到相应的部门和人员，通过计算机将各项的预算数据链接起来，并最终汇总到一张资金预算表。预算一经确定，即成为公司各相关部门组织生产经营的法定依据，不得随意更改。同时树立”钱流到哪里，管理就紧跟到哪里”的观念，加强现金流量数据的分析和监控，将现金流量管理贯穿于资金管理的各个环节。
（二）结合生产经营，做好现金流量分析
在资金全面预算的基础上，财务部门加强对预算完成情况的指标分析，对照资金预算的数据，找出预算与执行不一致的因素，不断提高预算的准确性和可执行性。如果是资金预算编报方式不合理，则应结合生产进一步完善资金预算编报结构。如果是生产经营情况不稳定导致现金流变动较大，则应与相关生产部门加强沟通，及时了解生产经营变化，合理调节现金的流入流出。
（三）加强资金监控，防止资金链断裂
我公司的资金管理制度和管理方式的很多方面都受到上级财务部门的影响和制约，很多时候只要按照上级的要求做好资金数据的整理和上报即可。但是，作为一个独立核算的经济单位，我们有必要通过建立健全自己在资金风险管理方面的规章制度和具体做法，加强对资金的监控，提高资金使用效率，预防资金链断裂。例如，我们可以利用财务电算化系统，将会计核算业务的资金项目归集汇总，统一整理，及时形成资金计划发生情况统计报表，实现随时查看资金流入和流出情况，使资金管理人员能够及时、全面地监控资金的流向和金额，掌握资金盈亏状况，防止资金链断裂。
（四）拓宽融资渠道，增大资金风险空间
当前，世界经济发展不稳定，国内宏观经济形势动荡起伏较大，而我们公司的发展受宏观经济的影响较为明显。虽然我们公司近些年经营利润逐年上升，资金相对充裕，尚未发生资金短缺等情况，但是我们也应该居安思危，在公司发展
形势较好的阶段，利用与金融机构、供应商、施工单位的谈判有利地位，做好以下工作：（1）对外支付结算方面，合理延缓资金支付；（2）收款结算方面，严格应收款项账期管理，加强应收账款的清收工作；（3）金融贷款方面，与银行签订应急贷款协议，保持一定的储备贷款额度，以便在公司资金面临断裂风险时，能够及时补充现金。
总之，在市场经济体制下，企业既不可能消除资金风险，也不可能完全避免资金风险。企业应该对资金风险保持清醒的认识，在对其成因进行深刻分析的基础上采取有效对策进行防范，尽量做到风险来临时，通过健全各项管理制度，把风险降到最低，把损失降到最小，企业才能保持优势。
参考文献：
[1]周兴.国有企业的资金风险与对策[J].企业经济，2012（06）.
[2]陈飞.企业资金的风险管理及应对措施[J].管理科学，2012（12）.
[3]薛丽娟.基于公司内部控制的资金风险管理研究[J].工商管理，2011（9）.
篇四：资金的管控以及风险防御
在
市场经济条件下，由于金融主体浮现多元化，金融环境变患上复杂
化/以及人们追求经济利益的最大化，增加了资金管理的风险。如何
加强对部队资金的监管/防范资金存储和使用管理中的风险，确保资
金安全、完整和高效/发挥军队资金的最大保障效益/是当前及今后需
要研究解决的重要而迫切的问题。
1。资金使用违规，存在“流失”风险。受经济利益的驱使，一些
单位和个人法规意识淡薄，纪律观念不强，近年来经济违法违纪案件
有所增多，涉案金额不断增大，给部队造成极大的损失.一是人员职
务犯罪.极少数财务人员面对收入的反差和利益的矛盾，心理不平衡，意志不坚定，钻资金监督不力、内控制度不落实的空子，大肆侵吞资
金：有的挪用公款，填进股市、赌场“黑洞”;有的瞒上欺下/擅自缴存、转移资金，挥霍一空；有的甚至收不入账，据为已有，贪污资金；有
的与不法人员勾结，骗取单位资金。二是违规存储使用。一些单位和
个人片面追求经济利益，无视法规制度和财经纪律，违反规定存储和
使用资金：
有的单位为高额利息所动，违规在非国有商业银行甚至证
券公司等非银行金融机构开设账户、存储资金/这些金融机构在激烈
的市场竞争中.可能由于经营不善或者实力不济浮现支付风险；有的个人为高额回报所动/违规将资金借给其他单位或者合伙做生意，而
这些资金大多有去无回，造成资金流失。
2。资金管理不善，存在“占用”风险。一是资金存储结构不合理。
一些单位不顾资金周转的实际需要。
大量存储定期存款。
活期与定期
存款比例失衡;有的甚至将维持性周转资金存为定期，使越来越多的资金由活期转为定期，由短期转为中长期，由“动态”变为“固态”，影
响了单位的资金周转保障。
二是资金监管工作不到位。
有些机关事业
部门为了小集体的局部利益，部份事业经费的分配不纳入财务部门统
管。直接对下分配.导致一些应该纳入预算的资金被无偿占用。
3.资金运行低效，存在“贬值”风险。
一方面/由于供应渠道不够畅
通/拨款方式不够科学，资金调剂不够合理，保障重点不突出、时效
性差，资金利用率低.甚至拨款和使用脱节，造成一些单位大量资金
闲置，而一些单位急需的资金又迟迟不能到位，加剧了资金供求矛盾。
另一方面/有些单位特别是各级机关大量结余资金长期闲置，不能及
时转化为部队建设的保障力.造成资源浪费;同时，随着物价不断上涨/货币实际购买力下降，部队存量资金逐渐贬值。
1。强化责任意识，加强资金监管队伍建设。人是事业之本，加
强资金监管人员的管理，是管好资金的根本。一是要把好选人用人关.各单位领导和财务部门负责人要选好资金管理人员，不仅要把负责
任、有能力、思想好、素质高的人员选到资金管理工作岗位上，还要
加强对资金管理人员的法纪教育和业务培训/强化他们的法律意识和
对资金管理规定的认识/不断增强自身素质，提高应对风险挑战和拒
腐防变的能力。有条件的单位，可实行会计委派制，将管人与管事结
合起来，从而减少资金管理过程中单位领导的行政干预,进一步规范
资金管理行为。
二是要注重职业道德培养。
良好的职业操守是资金安
全运行的保证.要结合部队理论学习和教育整顿,通过典型事迹学习，引导泛博财务人员树立正确的世界观、人生观、价值观,培养爱岗敬
业精神和积极进取意识，做到坚守职业道德，认真履行职责。利用反
面教材，开展警示教育，不断增强财务人员的风险意识，促进各项管
理规定的落实，自觉抵御资金安全风险。
三是要加强对资金审批权力
的约束。事实表明，少数单位违规运作资金，单位领导参预或者授意
进行的占了较大比例。因此，必须规范领导理财行为。提高资金管理
使用过程的透明度和公开性。
防止滥用职权。
要强化领导干部行使权
力的责任意识,明确各级领导在资金监管中的责任，对于在资金管理
上浮现问题的，必须加大惩罚力度，追究决策者的责任，给各级领导
和财务人员敲响警钟，做到对各种违法违纪行为“不想、不敢、不干”。
2。强化监督意识，完善资金监管体系.多一分监督就少一分漏洞。
许多经济违法犯罪案件都有监督不力的沉痛教训。一是落实内控制度.各级资金管理部门和人员特别是领导要有高度的资金风险意识，催促
抓好资金管理制度规定落实，坚持会计、出纳分管和银行预留印鉴分
管制度，坚持现金提取审批和定期存款审批制度，坚持定期或者不定期
核查库存现金和银行存款余额制度等,明确财务部门领导和分管人员
的责任,确保内控制度落实。二是严格程序控制。划拨资金,先提出拨
款计划，报财务部门领导审签后办理；预借资金。按部门申请、先审
后批、先批后借的程序办理;结算资金，按事业部门提供结算依据、部门领导审查把关、财务部门审核签字、单位主管领导审批的程序办
理；办理定期存款，由财务部门提出建议、后勤首长审批、两人以上
到银行柜台存储；提取现金，严格出纳申请、会计审核、财务部门领
导审批的程序。三是强化外部监督。各级要定期或者不定期地深入部队。
检查财经纪律及资金管理规定执行情况,对银行账户开设、资金存储
划拨实地实时进行监督。
要加强制度和工作宣传，广泛宣传国家金融
政策和账户资金管理规定.增大资金管理的透明度。要建立群众监督
机制，鼓励泛博官兵积极参预资金管理监督，切实规范部队资金管理
决策行为.
3.强化创新意识，改进资金监管手段。随着社会科学发展进步，资金监管手段必须与时俱进，要充分利用科学技术资源和银行技术平
台，不断改革创新.第一。拓宽支付结算渠道。着力推广军队资金银
行电子支付改革，最大限度地减少现金使用，防范支票结算风险；委
托银行代发工资，扩大人员工资代发范围，减少现金支付，防止盗劫
案件发生；实行公务卡支付结算,应用财务
POS机和公务卡支付结算
审核系统进行内部管理，阻塞漏洞，规避现金提取、存放和使用中的风险,切实提高支付结算效率和资金管理安全.第二，推行资金网上监
控.充分利用地方网络资源，根据银行授权.为各级资金管理部门和相
关领导开通银行网络终端，对所属部队单位资金、账户实施网上监控，增强资金监管的及时性和有效性。
通过军银协作，利用银行内部网络
和电子划拨优势,协作开辟部队资金支付安全预警系统,实时监控部队
账户大额资金流向流量。第三，建立双向监控机制.借助银行监管力
量,完善资金安全管控措施,规避运行风险；军银联署出台办法。组织
部队与开户银行签订双向监控协议，要求银行配合限额控制部队大额
资金支付和现金提取，为部队资金安全再加一道“防火墙”。此外,可协
调银行为部队代办储蓄、安装提款机、缴费机。方便官兵取款和缴纳
个人费用，又促进资金管理制度落实。
既防范官兵个人资金安全风险，
篇五：资金的管控以及风险防御
企业资金管理的风险防范措施
摘要：随着社会市场经济的快速开展，企业生产运营管理过程，存在一定的风险，其直接影响到企业资金管理，甚至对企业正常生产与运行带来了一定的影响。所以，为了推动企业正常生产与经营，必须要对资金管理风险进行科学、合理的管控，以此降低因资金管理风险引起的经济损失。基于此，本文主要论述了企业资金管理及风险防备相关知识，希望对我国企业运营开展有参考价值。
关键词：企业资金管理；风险；防备策略
引言
快速开展的市场经济，为企业带来的开展机遇与挑战是并存的。随着时代的进步，企业风险防备工作日益复杂，使得企业不得不逐步改良内部资金管理模式。如果企业不能及时开展资金管理中的风险，并制定有效防备措施，为企业带来一定的损失。所以，企业必须要重视资金管理，提高资金管理水平以及从业人员综合素养，建立健全资金管理体制，推动企业更好地顺应时代开展，为社会经济开展效劳。
一、相关知识论述
1.资金管理内涵与管理方式在企业正常运营管理中，资金管理就是对内部资金实施的一种运作管理，其主要包含资金流、调度、结算及运作等。对于企业来讲，资金管理非常重要，直接影响到资金使用效益的提高，为企业正常运营，战略目标的实现奠定根底。资金管理的重点是控制资金流，确保企业内部资金运转正常，为企业发明更多效益，推动企业实现可持续开展。企业资金管理过程中，必须要明确管理内容，其管理方式主要包含三种：(1)集权式管理方式，即下属公司资金并入集团公司。(2)分权式管理，即子公司自行管理资金，最后盈利局部并入集团公司。(3)软件管理，即利用网上支付或新技术软件实现的一种管理，这是现代社会开展的必然产区，利用信息化伎俩进行资金管理，统一授信与统贷统还。2.风险防备内涵企业风险防备，就是指企业运营开展中，采取有效伎俩预防运营中出现的各类风险问题，亦或是防备自身客观风险以此降低造成的经济损失，确保企业能够依照经营方案进行运作，自身开展目标得以实现。当前，市场竞争日益加，企业自身面临的风险问题也不断增加，此种背景下，企业加强自身风险预防，提高自身市场适应性，确保企业自身开展更加有效。3.资金管理与风险防备的意义社会经济的快速开展，第三次科技革命的兴起，集成电路与互联网技术应用规模不断扩大，新工业时代，科技使得现代社会与经济生活发生了很
大改变。全球经济快速开展，现代企业可以自由的进行信息的收集、传递与获得，计算机与互联网的应用遍及，信息处理与应用速度快速增长，人们知识学习与实践应用能力不断提高，企业资金管理更加灵活，传统管理方式弊端不断显露，新时代管理理念也要进行更新，增强内部核心竞争力，为社会经济开展效劳。我国社会经济体制不断完善，企业开展所处外部环境更加严峻，传统企业运营管理模式已无法适应不断变化的外部环境，一些滞后的资金管理理念，不利于企业正常开展。新形势下，企业资金科学管理成为关键，风险防备意识是资金管理的重中之重。树立正确的风险防备意识，对资金加强管理与科学运转，推动企业开展更加健康与稳定。
二、企业资金管理与风险预防存在的问题
1.资金管理理念落后目前，很多企业资金管理理念落后，没有正确认识到资金管理的重要性。投资决策前，没有充沛调研现代市场开展需求与产品情况，决策过程甚至没有作出分析与准确预测，以决策者的主观意识为主导，使得投资盲目与随意性特征突出，难以实现既定收益目标，资金浪费比拟严重，且资金使用效率很低，对企业可持续开展带来了严重影响。另外，一些企业对现金流量进行预测时，没有根据企业开展战略目标进行有效预测，预测时不重视现金流量未来运行情况。局部企业在财务报表制定古过程中，只对局部现金流量指标做简单介绍，导致企业财务压力不断增大，使企业面临负债经营，形成严重的财务风险。2.资金管理模式不够先进目前，很多企业依然采用落后的资金管理模式，利用统收统支及备用资金等模式加强资金管理，虽然利用该模式可集中管理资金，但因权利过于集中，一定程度上削弱了内部各部门资金回收、信息收集与整理等工作的主动性，面对日益严峻的市场环境，适应能力比拟差，导致企业应收未收回局部资金变成呆账与坏账。有些企业还利用内部银行与结算中心等模式对资金加强管理，运用财务公司模式的企业很少，尽管内部银行模式能够确保资金得到有效运用，但面对经济日益下滑，经营业绩不好的部门无法获得上级部门提供的资金支持，亦或是资金本钱太高，不得不放弃资金使用，对企业资金管理正常运行带来了严重的影响。3.治理与监督机制不够完善企业资金管理中，没有结合自身实际情况，构建资金管理机构，有些企业虽然设置了资金管理机构，但流于形式，机构难以充沛发挥其职能作用。因企业经营与所有权还没有完全别离，所以，资金管理控制机构的建立显得尤为重要。另外，国家已经建立起适用于企业运营管理的外部监督即系，受政府与社会共同监督。但目前，企业监督功效与预期目标相差甚远，对资金管理作用的发挥带来了严重影响。4.资金管理模式亟待调整企业运营管理中应用的资金管理模式急需改良，运营管理以市场为主导，片面的认为资金管理模式不利于企业稳定开展，所以在实际管理中，通常会不重视资金管理模式的制定，对资金管理正常运行带来了很大的影响，核算不够准确，降低了会计信息的可靠与真实性。
三、企业加强资金管理，风险防备的策略
1.增强资金管理意识，严格制定管理目标在实际运营管理中，企业要不断增强工作人员资金管理意识，根据企业实际情况，严格制定管理目标，加强员工培训，引导员工正确认识资金管理对企业开展的重要性，从而树立正确的资金管理意识，了解企业进行资金管理的必要性，不断完善管理目标，采取一系列有效伎俩，推动企业实现开展战略目标。2.逐步完善治理与监督机制企业应对资金管理机构进行不断完善，有效实施各类措施，从而充沛发挥资金管理机构职能作用，对内部结构加强建设。有效监督企业，建立专门监督机构，做好各项监督，提升监督效率，在此根底上不断提高资金管理水平，实现资金预期使用目标。3.为资金管理发明良好环境企业资金管理中，应培养管理人员养成谨小甚微的态度，标准管理行为，为有效落实资金管理提供保障。同时，为资金管理发明良好环境，明确职责与权利，躲避不标准管理模式，严格依照相关制度实施工作。财务人员聘请过程中，要坚持竞聘上岗原那么，杜绝裙带关系，财务从业人员必须要接受专业培训，具备从业资格证书，否那么不能上岗。4.对资金管理模式进行完善企业资金管理中，上至企业领导，下到基层员工都必须要重视资金管理，建立健全资金管理模式。确保组织机构的科学与合理性，依照财会相关法律规定，完善组织机构。资金管理模式建立过程，与方案、执行、控制及监督等方面内容，对企业整个资金做好细致化管理，促使财务与资金使用等部门协调合作，以此为资金管理目标的实现奠定根底。5.对财务风险加强控制首先，投资风险的控制。企业所有投资都应严格依照工程与金额大小，明确审批权限，做好可行性分析，评估可能存在的问题并制定有效应对策略。其次，筹资风险的控制。严格依照事先评估、事中监督与事后考核的原那么，做好筹资本钱、结构及金额。还有企业归还方案与期限等工作，平衡负债，对资金结构进行优化，加强资金收益。利用举债经营推动财务杠杆收益。同时有效预防发生财务困境，降低因大量举债引起的财务风险隐患。企业应根据各个控制点，对风险管理系统进行改良，采用风险辨认、评估及分析等方式，对财务风险进行全面防控。
四、结语
综上所述，随着社会经济的快速开展，市场环境竞争日益加剧，企业要想在市场中立于不败之地，必须要重视资金管理，对内控制度进行完善，以此提高自身风险防御能力，确保顺利进行各项生产运营活动，推动企业资产实现保值与增值。同时，企业加强管理人员专业素养培训，增强其法律意识，树立正确的资金管理意识，更好地掌握现代管理知识与专业技能，积极参与企业资金管理与风险预防，推动企业深化管理，从基本上确保企业市场竞争力得到提高，实现可持续开展目标。
参考文献：
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【2】陈晨.浅析企业的资金管理与风险防备.民营科技,2008(8):229.
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【5】潘瑾.论企业资金管理与风险防备.经营管理者,2008(25):144.
篇六：资金的管控以及风险防御
资金管理及风险控制
2.2资金管理及风险控制
交易的本质在于资金管理与风险控制，从长期来讲，资金管理和风险控制往往比做对方向更为重要。在熟知技术分析和基本面的情况下，资金管理的好坏直接决定着投资者的生死存亡。任何投资者必须形成低风险的资金管理技术，否则被扫地出门只是迟早的事情。
资金管理是指资金的配置策略，以合理的风险控制来赢得持续获取利润的空间。从交易的实践来看。主要包括以下内容：第一，合理选择入市时机，设定头寸规模，确定获利和亏损的限度；第二，整个风险承担，风险暴露程度，每笔交易承担的风险程度，何时该更积极地承担风险，特定时刻所能够承担的最大风险等；第三，如何进行加仓，何时应该认赔平仓，投资组合的设计，多样化的安排等。
资金管理众多内容之中关键在于出场策略的确定，即止损和止赢的设置。成功的投资者在交易中都能严格设定保护性止损位，对于亏损部分能及时砍仓，并且永远不会在赔钱的单子上加码；相反，对盈利头寸则可以留着跟大势走，尽可能地扩大战果。这样下来，一段时期内的盈亏表上少数几次大的盈利足可以抵消多次小的亏损，结果仍能获得丰厚的利润。
有效的资金管理往往要求初始资金具有一定的额度，资金管理方法可以用百分比来衡量。根据实践经验来看，对于双向保证金交易，以下三条基本原则被证明是行之有效的：
（1）对于保证金交易，一般初次下单要限制在10％以内。
在任何时候，投资者下单的资金都不应该超过其交易资本的一半，剩下的一半是储备，用来保证在交易不顺手的时候或临时用时有备而
无患。
（2）亏损金额必须限制在总资本的5%以内。
投资者在决定应该做多少张合约的单子，以及应该把止损指令设置在那一个点位时，把风险控制在自己总资本的5%以内是一个底线，这是投资者在单次投资失败的情况下，所能承受的单次最大亏损。当然，投资者可以根据自身或市场的具体情况调整止损比例，但这个比例通常是5%到10%之间。
（3）
获利与风险的比率至少应该是3：1。
也就是说，投资者对每笔交易的潜在风险和潜在利润进行对比时，获利目标应该在潜在风险的3倍以上。只有这样的交易才值得去做，否则就是冒险投资。
仓位可以分为：短线仓和长线仓。长线仓的操作是一个跟势的过程，即中线，因此止损和目标相对较远，长线仓交易次数较少，只有在趋势发生重大转变时，才会进行调整交易。而短线交易相对活跃、频繁，止损及目标相对较低。对于投资者尤其是资金充裕的投资者而言，长短线仓位相结合的分布是经过实战证明的非常好的资金管理方法，这样既不会错过短线震荡的行情，又可以抓住单边的中线行情。
2.4交易策略的制定
在每一个努力进取的领域中，一流的、可行的策略是成功不可或缺的一部分。这种策略在金融投机领域的重要性绝不亚于其在马拉松比赛、网球锦标赛、象棋比赛或公司收购中的重要性。这一共同的特性存在于下述事实中：成功或胜利既涉及技术方面同样也涉及策略方
面的考虑，当代众多的投资者在其交易或进取的技术方面可以说是不分上下的，而区别那些赢家和未能成为赢家的人的主要依据是看其是否一贯地、有约束地运用着一流的和可行的策略。
正确运用良策在交易中尤为重要。的确，我们都知道那些最基本的规则。想想那些无论进行过多久的交易也未曾经历过大幅盈利的交易者吧。然而不幸的是，这类交易者却占有很高比例。尽管他们也曾听过，甚至能够逐字地背诵出一些已经经过验证而且是正确的公理：“只有价格走势是正确的”，“减少你的损失并尽可能地扩大利润”，“错了就尽快止损，对了就坚持拿住”，诸如此类。这些能致胜的策略有着最基本的形式，也许所有的交易者都能记起来。但是，一方面持续的赢家能够一心一意地坚持遵守这些致胜策略，另一方面，持续的输家却一心一意地违背、避免运用这些策略。
2.5交易策略化繁为简
（本章字数：859更新时间：2009-11-2510:34:00）
交易本身就应该化繁为简，使交易具有可操作性，据上述交易系统与规则，制定交易策略，以供参考：
（1）趋势确定
符合上述交易规则；
（2）顺势做单
趋空以逢高沽空为主，看多以逢低做多为主；
（3）对行情进行估计，判断合理的操作点位，符合以上交易规则；
以上三点，要有理论，实践支撑，并详细说明为什么这么判断，说明判断过程？要有详细的思考路线？所有依据，符合以上规则。没有足够理由说明行情已经反转，不能臆想行情，出现违背以上三点的观点判断。
（4）资金管理
确定每次的交易资金规模，估算每次的交易风险及利润评估符合资金管理的原则并及时估算资金及仓位，使之符合资金管理的要求；
（5）做单操作
符合以上四原则的前提下，要满足交易过滤器的要求，然后再进行交易；
（6）做单以后
永远不要忘了下止损单，符合止损单的设置要求（可以与专业人士讨论确定）；
（7）止损单设好以后，行情超操作的相反方向运动，不得擅自取消止损单，除非承认行情判断失误，认赔出场；
（8）行情向有利方向移动，要用交易过滤器进行追踪，并用止损单进行追踪，确保盈利最大化，避免赚钱的单子亏钱出来；
以上五点要在操作前就制定好完整可行的操作计划（主要对中长线），尽可能做到细致，周密，并根据行情的变化对计划进行相应的细化和调整。
（9）严格按照交易操作计划书执行。
（10）按操作计划书执行后，要进行复查，符合计划书的要求。
（11）对于短线，计划方面可以适当的放宽要求，主要是考虑行情变动的及时性，往往出乎人的意料，但仍要符合上述原则。但，如果一天连续止损三次，一定要适当休息，并停止做单。
（12）及时根据行情走向，对行情进行评估，尊重行情事实。
（13）对行情进行适当的讨论，交换一下看法，做到心中有数。
（14）操作完毕，要做交易总结。对交易中出现的问题进行明细，讨论，并进行改进。
2.3关于具体交易指标系统的应用
篇七：资金的管控以及风险防御
资金风险及防范措施范文
1.如何规避资金风险及防备措施
规避资金风险及防备措施：
（一）实行资金统一调度管理，拓宽筹资渠道
目前施工企业工程项目地域分散，渐渐构成了资金的分层管理，由于各项目“肥瘦不均”，致使大量资金沉淀，而有的项目资金匮乏，形成了企业的资金周转缓慢，再加之单一化筹资渠道，影响了企业生产运营的正常运转。为此建议实行以下对策：1、统筹资金预算；年初局依据新上项目和施工生产的需要，统一编制资金预算方案，指点和调整日常的资金管理工作。在资金预算编制的过程中，要坚持全局性、系统性的准绳，机关管理预算与项目预算相结合的准绳，编制的预算既能保证机关管理层正常运营的开支，又能满意现场施工生产的需要。2、明确责任目标及奖惩方法；与各项目部签订定期上交款目标责任状，明确奖罚措施，确保资金在企业内部的良性运作，削减筹资风险的发生。3、设立资金结算中心，市场化运作；在资金运作上实行集中管理，统一调配，充分发挥资金规模优势，满意进展需要。
（二）严把合同关，做到“五不签”
为有效防备财务风险，把好合同签订关，企业需要做好两方面的防备措施。
1、做到合同“五不签”即：
①不合投标程序的合同不签；
②未经审查的合同不签；③不合法的合同不签；④低于成本价的合同不签；⑤显失公正的合同不签。
2、亲密关注施工合同中的“补充协议”
在施工合同中，业主往往基于本身对工程建设管理的需要，对施工合同进行补充或修改，经补充的协议，与施工合同前述条款规定相比有优先适用的准绳。特殊是工程款的拨付、税金缴纳、大型次要材料款的领取等等要有明确规定。
（三）加强预算管理，推行责任成本核算
成本风险是施工企业的一个重要的财务风险。要实行以下对策来防备财务风险：
1、切实推行责任成本核算
对责任成本根据：目标分解——目标掌握——目标考核三个环节进行分解，层层分解到队部、班组、个人。责任成本分解的过程不只是增收节支而且也是逐渐逐级降低财务风险的过程。
2、加强社会保险意识
在施工生产过程中不只要为特别工种人员购买人身不测保险，而且要针对工程的特点参投工程保险，可有效地避开和降低不行预见费用的发生。
（四）准时办理竣工结算，降低外欠款风险
建设工程竣工结算是施工企业所承包的工程根据建设工程施工合同所规定的施工内容全部完工交付使用后，向业主办理工程价款结算的环节。要做到以下几点：
1、施工企业一旦根据图纸要求完成施工后，就要准时办理竣工验收，编制工程竣工决算，根据施工合同规定的时间办理决算送审。对
于设计变更部分或因业主缘由导致的停工损失、场地缘由而发生的材料倒运费等费用要准时进行现场签证，追加合同价款办理工程结算，确保取得足额结算收入，加速竣工工程款的回收。
2、依据施工合同做好工程的索赔工作。索赔是市场经济活动中常见的社会现象，是一种以合同和法律为依据、合情合理的签证认可行为，是目前工程承包中不行避开的事项。在施工企业，索赔工作应是全部竣工结算不行忽视的内容之一，施工企业应当注重索赔的实质和方法。当工程施工中消失合同内容之外的自然因素、社会因素引起工程发生事故或拖延工期等状况时，施工单位应准时收集相关证据，仔细分析，提出索赔申请，追补损失。
3、在工程保修期内，工程项目部应依据实际工程量，合理估计可能发生的修理费用，并制定保修方案，以此作为保修费用的掌握依据。依据实际状况，项目部可委派专人或由就近施工的人员代管，尽量节省开支，降低财务风险。
（五）加强会计基础工作，提高财务人员财务风险意识
风险意识淡薄是产生财务风险的重要缘由之一。财务风险存在于企业管理的各个环节，任何环节的工作失误都有可能会给企业带来财务风险，所以应提高财务人员的本身业务素养，增加参加经济决策和经济活动分析的力量，能够透过经济活动现象看本质，准时精确
捕获财务风险的信号并向管理者进行反馈并乐观实行措施进行防备和规避。
综上所述，在科学进展观的指点下，企业从这五个方面入手就可
以防备和化解财务风险，将发生财务风险的机率降到最低限度，从而达到规避资金风险的目的。
2.财务风险防备措施
摘
要
企业在运营与进展过程中，面临着各种风险。当前，企业由于环境的变化性和企业运营的不确定性使得对风险的防备意识和掌握手段越来越困难。文章次要讨论财务风险的类型、成因及相应的防备措施。
关键词
财务风险
财务管理
风险防备
企业在其生存与进展过程中，面临着各种风险，这些风险具有客观性、不确定性和损害性。对财务风险与不确定性进行的讨论，从而使企业以最有效率、最富有成效的方式，实现其目标和使命。企业财务风险讨论的重点是对可能消失的财务风险和财务危机进行有效的分析和防备，最终使企业成为一个可持续运营、可持续进展的一个组织。当企业成为市场竞争的主体时，它所面临的风险，尤其是面临的财务风险，成为企业能否健康进展的关键。任何企业都必需树立正确的风险观，擅长对自然和社会环境带来的不确定性因素进行科学猜测，有预见地实行各种防备措施，使可能患病的损失尽可能降到最低限度。因而，如何分析及防备财务风险就成为每个企业必需处理的迫在眉睫的现实问题。
一、财务风险分类与内容
根据企业资本运动环节的存在形态对企业的财务风险进行分类，可以将企业的财务风险分为筹资风险、投资风险、营运风险、收益安排风险四个环节。
(1)筹资风险。筹资风险是指由于负债筹资引起且仅由主权资本担当的附加
3.融资申请中的风险防备措施怎样写
1、应树立风险意识，建立风险预估体系和有效的风险防备机制
企业债权融资是指企业通过银行贷款、发行债券、商业信誉等方式筹集企业所需资金的行为。
企业树立风险意识、预估风险，并建立有效的风险防备机制特别有必要。在打算进行债权融资时，企业应立足市场，准时对财务风险进行猜测和防备，制定适合企业实际状况的风险规避方案，通过合理的筹资结构来分散风险。
如通过掌握经风险来削减筹资风险，充分利用财务杠杆原理来掌握投资风险，使企业按市场需要组织生产运营，准时调整产品结构，不断提高企业的盈利水平，避开由于决策失误而形成的财务危机，把风险削减到最低限度等。确定适度的负债数额，保持合理的负债比率，合理支配筹资，优化资金结构。
2、确定适度的负债数额，保持合理的负债比率合理支配筹资，优化资金结构按资金运用期限的长短来支配和筹集相应期限的负债资金，是企业规避融资风险的对策之一。筹措长期资本，成本较大、弹性小、风险小，短期资本则与之相反。
因而，企业在支配长、短期筹资方式的比例时，必需在风险与收益之间进行权衡。而所谓最佳资本结构则是指在企业可接受的最大筹资风险以内，总资本成本最低的资本结构。
企业应确定一个最佳资本结构，在筹资风险和筹资成本之间进行权衡，使企业价值最大化。
详细企业可通过以下方式来实现资本结构的优化：1、保持合理的现金储备，确保企业的正常领取和不测所需。
2、加强存货管理，提高存货周转率。这样会增加企业的短期偿
债力量及获利力量。
通过存货周转速度分析，有利于找出存货管理中存在的问题，尽可能降低资金占用水平。3、加强应收账款管理，加快货币资金回笼。
通过建立稳定的信誉政策、确定客户的资信等级、评估企业的偿债力量、确定合理的应收账款比例、建立销售责任制等措施，乐观组织催收，削减在应收账款方面的资金占用，加快货币资金回笼。3、合理支配筹资结构和期限组合方式，确定最佳资本结构依据企业肯定资产数额，根据需要与可能支配适量的负债。
同时，还应依据负债的状况制定出还款方案。企业利用负债运营加速进展，必需从加强管理、加速资金周转上下功夫，努力降低资金占用额，尽力缩短生产周期，提高产销率，降低应收账款，增加对风险的防备意识，使企业在充分考虑影响负债各项因素的基础上，谨慎负债。
在制定负债方案的同时须制定出还款方案，使其具有肯定的还款
保证，企业负债后的速动比率不低于1∶1，流淌比率保持在2∶1左右的平安区域。只要这样，才能最大限度地降低风险，提高企业的盈利水平。
同时还要留意，在借入资金中，长短期借款应依据需要合理支配，使其结构趋于合理。4、依据企业状况，制定负债财务和还款方案为了预防融资圈套风险，企业可托付律师对投资方的详细信息进行调查，并签订临时合同，首先商定好违约责任，预防因圈套形成不必要的损失。
企业进行筹资则必需面对筹资所带来的风险，故企业在考虑债权融资时，需要全面熟悉并谨慎预估潜在的风险，准时制定和严格执行有效的债权融资风险防备对策，如此才能充分发挥债权融资的最佳作用，确保企业的稳定、持续进展。
4.关于企业财务风险的防备和措施
企业财务风险的成因及防备
摘要：企业运营活动的目标是追求财宝最大化，运用科学的方法合理的规避财务风险是实现这一目标的重要途径，仔细分析财务风险产生的缘由，并制定适合企业长远进展的防备措施，做到趋利避害，是企业财务管理者的重要任务。
摘要：企业运营活动的目标是追求财宝最大化，运用科学的方法合理的规避财务风险是实现这一目标的重要途径，仔细分析财务风险产生的缘由，并制定适合企业长远进展的防备措施，做到趋利避害，是企业财务管理者的重要任务。
关键词：财务风险
成因
防备措施
一、企业财务风险成因分析
（一）企业财务管理系统不能顺应简单多变的宏观环境
企业财务管理的宏观环境简单多变是企业产生财务风险的外在成因。
财务管理的宏观环境包括经济环境、法律环境、市场环境、社会文化环境、资源环境等因素。这些因素存在于企业之外，但对企业财务管理产生严重影响。
宏观环境的变化对企业来说，是难以精确
猜测和无法转变的。宏观环境的不利变化必定给企业带来财务分风险。
财务管理的环境具有简单性和多变性，外部环境变化可能为企业带来某种机会，也可能使企业面临风险。财务管理系统假如不能顺应简单多变的外部环境，必定使企业理财陷入逆境。
（二）企业财务管理者对财务风险的客观性熟悉不足
财务风险是客观存在的，只需有财务活动，就必定存在着财务风险。很多企业的财务管理人员缺乏风险意识，认为只需管好用好资金，就不会产生财务风险。
风险意识淡薄是财务风险产生的重要缘由之一。
（三）企业内部财务关系混乱
企业内部财务关系混乱是我国企业产生财务风险的又一重要成因。
企业在资金管理及使用、利益安排等方面存在的权责不明、管理混乱现象，形成资金使用效率低下，资产流失严峻，资金的平安性、完整性无法得到保证。
（四）财务决策缺乏科学性导致决策失误
财务决策失误是产生财务风险的又一重要成因。
避开财务决策失误的前提是财务决策的科学化。目前，我国企业的财务决策普遍存在着阅历决策及客观决策现象，由此导致决策失误频发，从而产生财务风险。
（五）企业资金结构不合理，负债比例过高
在我国，资金结构次要是指企业全部资金来源中权益资金与负债资金的比例关系。由于筹资决策失误等缘由，我国企业资金结构不合理的现象普遍存在，详细表现在负债资金占全部资金的比例过高，许多企业资产负债率达到30%以上。
资金结构的不合理导致企业财务负担沉重，偿付力量严峻不足，由此产生财务风险。
（六）企业赊销比严重，应收账款缺乏掌握
我国企业普遍存在产品畅销现象，一些企业为了添加销量，扩大市场占有率，大量采纳赊销方式销售产品，导致企业应收账款大量添加。
同时，在赊销过程中，对客户的信誉等级了解不够，盲目赊销，形成应收账款失控，相当比例的应收账款长期无法收回，直至成为坏账，资产长期被债权人占用，严峻影响企业资产的流淌性及平安性，由此产生财务风险。
（七）企业存货库存结构不合理，存货周转率不高
二、企业财务风险的防备
（一）防备企业财务风险的基本措施
1、防备企业财务风险必需坚持标本兼治。
各企业应遵照经济规律，树立财务风险意识，副本清源，综合管理，走严格管理，规范运营之路；建立健全适合市场要求的约束机制，削减行政干涉等人为因素的干扰和影响，为企业规避财务风险制造前提条件。2、仔细分析财务管理的宏观环境及其变化状况，提高企业
对财务管理环境变化的顺应力量和应变力量。
企业应对不断变化的财务管理宏观环境进行仔细分析讨论，把握其变化趋势及规律，并制定多种应变措施，适时调整财务管理政策和转变管理方法，从而提高企业对财务管理环境变化的顺应力量和应变力量，以此降低因环境变化给企业带来的财务风险。3、建立和不断完善财务管理系统，以顺应不断变化的财务管理环境。
面对不断变化的财务管理环境，企业应设置高效的财务管理机构，配备高素养的财务管理人员，健全财务管理规章制度，强化财务管理的各项基础工作，使企业财务管理系统有效运转，以防备因财务管理系统不顺应环境变化而产生的财务风险。4、不断提高财务管理人员的风险意识。
财务风险存在于财务管理工作的各个环节，，任何环节的工作失误都可能给企业带来财务风险，财务管理人员必需将财务风险防备意识贯穿于财务管理工作的一直。5、提高财务决策科学化水平，防止因决策失误而产生的财务风险。
财务决策的正确与否直接关系到财务管理工作的成败，阅历决策和客观决策会使决策失误的可能性大大添加，为防备财务风险，企业必需采纳科学的决策方法。在决策过程中，应充分考虑影响决策的种种因素，尽量采纳定量计算及分析方法并运用科学的决策模型进行决策。
切忌客观臆断。6、理顺企业内部财务关系，做到责权利相统一。
为防备财务风险，企业必需理清内部各种财务关系。首先，要明
确各部门在企业财务管理中的地位、作用及应担当的职责，并给予其相应的权利，真正做到权责分明，各司其职；另外，在利益安排方面，应兼顾企业各方利益，以调动各方面参加企业。
5.财务风险防备措施
贺国成
财务风险的防备措施
在市场经济活动中，企业存在财务风险是难免的，关键是如何了解风险的起因，加强防备，使本身处于不败之地。财务风险是指由于多种因素的作用使企业不能实现预期财务收益，从而产生损失的可能性。财务风险客观存在于企业财务管理工作的各个环节，财务风险的存在，无疑会对企业生产运营产生严重影响。以财务决策为例，企业的财务决策几乎都是在风险和不确定性的状况下做出的，离开了风险，就无法正确评价企业酬劳的凹凸。因而，对财务风险的成因及其防备进行讨论、掌握、提高效益，具有非常重要的意义。
一、企业财务风险的基本特征
在企业财务管理工作中，只要充分了解财务风险的基本特征和产生缘由，才能实行针对性措施防备和化解。归纳起来，企业财务风险次要具有以下特征：1、客观性。即财务风险不以人的意志为转移而客观存在。也就是说，风险到处存在，时时存在，人们无法回避它、消退它，只能通过各种技术手段来应对风险，从而避开费用、损失与损害的产生。企业财务活动存在着两种可能结果，即实现预期目标和无法实现预期目标，这就意味着无法实现预期目标的风险客观存在。2、全面性。即财务风险存在于企业财
务管理的全过程，并体现在多种财务关系上。资金筹集、资金运用、资金积累、安排等财务活动，均会产生财务风险。3、不确定性。财务风险具有肯定的可变性，即在肯定条件下、肯定时期内有可能发生，也有可能不发生。这就意味着企业的财务情况具
6.企业筹资风险的防备措施有哪些
企业筹资风险的防备措施1.科学制定企业筹资策略，促进企业进展
第一，企业应在筹资前对其后续进展所需资金进行科学的分析与猜测，确定合理的筹资规模，既要避开因筹集资金过多形成资源铺张的同时使得企业负债过重，又要杜绝因资金过少障碍其正常运营。
其次，资金流的科学运转是评判企业筹资胜利的关键所在。针对长、短期两种筹资期限，企业要依据本身实际运营状况选择合适的筹资期限，最大程度地降低筹资风险。
第三，企业在不同的运营阶段有不同的进展需求，其资金用途的差异性也就必定导致了筹资策略的不同。笔者认为，企业依据生产需求对各种筹资方式进行有效的评估，择优而选。
或者可以实行较为敏捷的筹资方式，在拓展其投资渠道的同时实现筹资方式的应急转化。2.全面优化资金结构，实现企业价值最大化
资金结构的优化是企业财务管理的关键所在。
一方面，假如企业筹资后获得利润高于债权成本，则可适当的提升债权成本。然而，债权成本过高则会导致债务人投资收益率的增大，使得企业成本添加，最终引发财政危机。
另一方面，假如企业筹资后获得利润低于债权成本，则需要降低债权成本了，然而债权成本的降低很可能障碍企业正常运转。因而，企业要做到在筹资风险与债权资本之间的全面权衡，选择最优资金结构，力争将筹资风险降到最低水平。
3.宏观分析外部环境，合理利用筹集资金
为了更好的降低筹资风险，企业应培育管理者的风险意识，让其做到在把握企业进展的同时关注财务情况，为可能发生的风险做好应对措施。这就要求企业在信息化基础上建立风险预警机制，通过对财务目标的分析与整理猜测潜在筹资风险。
同时，筹资后的债权偿还才是关键所在。只要企业不断增加其运营进展力量，规范运营管理模式，科学投资才能做到筹资风险的降低。
7.融资申请中的风险防备措施怎样写
1、应树立风险意识，建立风险预估体系和有效的风险防备机制
企业债权融资是指企业通过银行贷款、发行债券、商业信誉等方式筹集企业所需资金的行为。企业树立风险意识、预估风险，并建立有效的风险防备机制特别有必要。在打算进行债权融资时，企业应立足市场，准时对财务风险进行猜测和防备，制定适合企业实际状况的风险规避方案，通过合理的筹资结构来分散风险。如通过掌握经风险来削减筹资风险，充分利用财务杠杆原理来掌握投资风险，使企业按市场需要组织生产运营，准时调整产品结构，不断提高企业的盈利水
平，避开由于决策失误而形成的财务危机，把风险削减到最低限度等。确定适度的负债数额，保持合理的负债比率，合理支配筹资，优化资金结构。
2、确定适度的负债数额，保持合理的负债比率合理支配筹资，优化资金结构
按资金运用期限的长短来支配和筹集相应期限的负债资金，是企业规避融资风险的对策之一。筹措长期资本，成本较大、弹性小、风险小，短期资本则与之相反。因而，企业在支配长、短期筹资方式的比例时，必需在风险与收益之间进行权衡。而所谓最佳资本结构则是指在企业可接受的最大筹资风险以内，总资本成本最低的资本结构。企业应确定一个最佳资本结构，在筹资风险和筹资成本之间进行权衡，使企业价值最大化。
详细企业可通过以下方式来实现资本结构的优化：
1、保持合理的现金储备，确保企业的正常领取和不测所需。
2、加强存货管理，提高存货周转率。这样会增加企业的短期偿
债力量及获利力量。通过存货周转速度分析，有利于找出存货管理中存在的问题，尽可能降低资金占用水平。
3、加强应收账款管理，加快货币资金回笼。通过建立稳定的信誉政策、确定客户的资信等级、评估企业的偿债力量、确定合理的应收账款比例、建立销售责任制等措施，乐观组织催收，削减在应收账款方面的资金占用，加快货币资金回笼。
3、合理支配筹资结构和期限组合方式，确定最佳资本结构
依据企业肯定资产数额，根据需要与可能支配适量的负债。同时，还应依据负债的状况制定出还款方案。企业利用负债运营加速进展，必需从加强管理、加速资金周转上下功夫，努力降低资金占用额，尽力缩短生产周期，提高产销率，降低应收账款，增加对风险的防备意识，使企业在充分考虑影响负债各项因素的基础上，谨慎负债。在制定负债方案的同时须制定出还款方案，使其具有肯定的还款保证，企业负债后的速动比率不低于1∶1，流淌比率保持在2∶1左右的平安区域。只要这样，才能最大限度地降低风险，提高企业的盈利水平。同时还要留意，在借入资金中，长短期借款应依据需要合理支配，使其结构趋于合理。
4、依据企业状况，制定负债财务和还款方案
为了预防融资圈套风险，企业可托付律师对投资方的详细信息进行调查，并签订临时合同，首先商定好违约责任，预防因圈套形成不必要的损失。
企业进行筹资则必需面对筹资所带来的风险，故企业在考虑债权融资时，需要全面熟悉并谨慎预估潜在的风险，准时制定和严格执行有效的债权融资风险防备对策，如此才能充分发挥债权融资的最佳作用，确保企业的稳定、持续进展。
8.论筹资风险和对策
怎样写
帮下忙
筹资风险是指由于负债筹资引起、且仅由主权资本担当的附加风险。
企业担当风险程度因负债方式、期限及资金使用方式等不同面临的偿债压力也有所不同。因而，筹资决策除规划资主需要数量，并以合适的方式筹措到所需资金以外，还必需正确权衡不同筹资方式下的风险程度，并提消失避和防备风险的措施。
筹资风险是企业面临的次要风险之一，筹资风险不行能被毁灭或避开，但企业只需从本身动身就完全可以掌握。本文在分析企业筹资风险的成因基础上，提出企业筹资风险掌握的策略。
一、筹资风险的成因1.筹资风险的内因分析。
（1）负债规模过大。
企业负债规模大，则利息费用收入添加，由于收益降低而导致丢失偿付力量或破产的可能性也增大。同时，负债比重越高，企业的财务杠杆系数[=息税前利润÷（息税前利润-利息）]越大，股东收益变化的幅度也越大。
所以，负债规模越大，财务风险越大。
（2）资本结构不当。
这是指企业资本总额中自有资本和借入资本比例不恰当对收益产生负面影响而构成的财务风险。企业借入资本比例越大，资产负债率越高，财务杠杆利益越大，伴随其产生的财务风险也就越大。
合理地利用债权融资、配比好债权资本与权益资本之间的比例关系，对于企业降低综合资本成本、猎取财务杠杆利益和降低财务风险是特别关键的。
（3）筹资方式选择不当。
目前在我国，可供企业选择的筹资方式次要有银行贷款、发行股票、发行债券、融资租赁和商业信誉。不同的筹资方式在不同的时间
会有各自的优点与弊端，假如选择不恰当，就会添加企业的额外费用，削减企业的应得利益，影响企业的资金周转而构成财务风险。
（4）负债的利息率。在同样负债规模的条件下，负债的利息率越高，企业所负担的利息费用收入就越多，企业破产风险也就越大。
同时，负债的利息率对股东收益的变动幅度也有较大影响。由于在息税前利润肯定的条件下，负债的利息率越高，财务杠杆系数越大，股东收益受影响的程度也越大。
（5）信誉买卖策略不当。在现代社会中，企业间广泛存在着商业信誉。
假如对往来企业资信评估不够全面而实行了信誉期限较长的收款政策，就会使大批应收账款长期挂账。若没有切实、有效的催收措施，企业就会缺乏足够的流淌资金来进行再投资或偿还本人的到期债权，从而添加企业的财务风险。
（6）负债期限结构不当。这一方面是指短期负债和长期负债的支配，另一方面是指取得资金和偿还负债的时间支配。
假如负债期限结构支配不合理，例如应筹集长期资金却采纳了短期借款，或者应筹集短期资金却采纳了长期借款，则会添加企业的筹资风险。所以在举债时也要考虑债权到期的时间支配及举债方式的选择，使企业在债权偿还期不至于因资金周转消失困难而无法偿还到期债权。
（7）筹资挨次支配不当。这种风险次要针对股份有限公司而言。
在筹资挨次上，要求债权融资必需置于流通股融资之后，并留意
保持间隔期。假如发行时间、筹资挨次不当，则必定会加大筹资风险，对企业形成不利影响。
2.筹资风险的外因分析。
（1）运营风险。
运营风险是企业生产运营活动本身所固有的风险，其直接表现为企业息税前利润的不确定性。运营风险不同于筹资风险，但又影响筹资风险。
当企业完全采纳股权融资时，运营风险即为企业的总风险，完全由股东均摊。当企业采纳股权融资和债权融资时，由于财务杠杆对股东收益的扩张性作用，股东收益的波动性会更大，所担当的风险将大于运营风险，其差额即为筹资风险。
假如企业运营不善，营业利润不足以领取利息费用，则不只股东收益化为泡影，而且要用股本领取利息，严峻时企业将丢失偿债力量，被迫宣告破产。
（2）预期现金流入量和资产的流淌性。
负债的本息一般要求以现金偿还，因而，即便企业的盈利情况良好，但其能否按合同规定偿还本息，还要看企业预期的现金流入量能否足额、准时和资产流淌性的强弱。现金流入量反映的是现实的偿债力量，资产的流淌性反映的是潜在的偿债力量。
假如企业投资决策失误或信誉政策过宽，不能足额、准时地实现预期的现金流入量以领取到期的借款本息，就会面临财务危机。此时，企业为了防止破产可以变现其资产。
各种资产的流淌性（变现力量）是不一样的，其中库存现金的流淌性最强，固定资产的变现力量最弱。企业资产的全体流淌性，即各
类资产在资产总额中所占比重，对企业的财务风险影响甚大，许多企业破产不是没有资产，而是由于其资产不能在较短时间内变现，结果不能按时偿还债权而宣告破产。
（3）金融市场。金融市场是资金融通的场所。
企业负债运营要受金融市场的影响，如负债的利息率就取决于取得借款时金融市场的资金供求状况。金融市场的波动，如利率、汇率的变动，会导致企业的筹资风险。
当企业次要实行短期贷款方式融资时，如遇到金融紧缩、银根抽紧、短期借款利息率大幅度上升，就会引起利息费用剧增、利润下降，更有甚者，一些企业由于无法领取高涨的利息费用而破产清算。
二、筹资风险成因分析
筹资风险按成因不同，可以分为现金性筹资风险和收支性筹资风险两种。
（一）现金性筹资风险。现金性筹资风险是。
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